CUERDO PODRÍA CERRARSE EN UN PLAZO DE TRES MESES
Luksic y AES Gener negocian financiamiento por US$ 1.200 millones para Alto Maipo
Las conversaciones en Chile incluyen a CorpBanca, BCI, BancoEstado e Itaú, mientras que a nivel internacional al IFC, la Opic y el BID.
Por Miguel Bermeo Tapia
Poco más de un año se demoró AES Gener encontrar un socio para Alto Maipo, lo que finalmente consiguió con la entrada de Antofagasta Minerales (AMSA), el brazo minero del grupo Luksic, con un 40% de la propiedad. Además de eso, se firmaron dos contratos para suministrar energía desde la misma central a Los Pelambres.
Sumado a eso, Alto Maipo logró sortear otro obstáculo: la Corte de Apelaciones rechazó el recurso contra las obras hidráulicas de la central (ver pág.7).
Los bancos y sus aportes
Con todo, los socios pudieron acelerar las conversaciones que sostienen con una serie de bancos locales y extranjeros para conseguir el financiamiento para la central, mediante créditos sindicados. Según cercanos, las negociaciones en Chile incluyen a CorpBanca, BCI, BancoEstado e Itaú, por un total de US$ 600 millones. Cada una de las entidades aportaría unos US$ 150 millones.
En el flanco internacional, AES Gener y AMSA conversan con la International Finance Corporation (IFC) perteneciente al Banco Mundial; con la Overseas Private Investment Corporation (Opic), institución financiera de desarrollo del gobierno de Estados Unidos; y finalmente el Banco Interamericano de Desarrollo (BID). Este crédito también seria por unos US$ 600 millones, donde cada uno de los organismos mencionados aportaría US$ 200 millones.
En tanto, los otros US$ 600 millones que demandará el proyecto serán puestos por los socios en partes proporcionales: 60% Gener y 40% Antofagasta Minerals. Así, a la eléctrica le corresponderían unos US$ 360 millones, mientras que los Luksic desembolsarían otros US$ 240 millones. AMSA ya había aportado US$ 50 millones al comprar el 40% del proyecto y anunció que su incorporación a la propiedad de Alto Maipo le significará una inversión de aproximadamente US$ 300 millones.
Entendidos cuentan que estas negociaciones podrían cerrarse en un plazo aproximado de tres meses.
Una de las novedades del Project Finance que están negociando los socios con las entidades bancarias es que sería "non-recourse"; es decir, si es que el proyecto subiera en sus costos, éstos tendrían que ser asumidos por todos, incluidos los bancos, y no sólo por los garantes del proyecto, o sea, AES Gener y AMSA.
La entrada de Luksic
En 2012 Gener comenzó las negociaciones con distintos interesados. Las dos condiciones que había puesto eran que ingresaran como socios y que hubiera un compromiso de seguir invirtiendo en el capital que demandará Alto Maipo.
Durante el proceso, los Luksic se preocuparon de mirar una de las partes centrales del proyecto: el túnel, de unos 70 kms. Así, pidieron un informe a un experto internacional para evaluar la posible inversión. En todo caso, asegura un cercano, la experiencia de Gener con Alfalfal I le dio confianza a AMSA.
Así las cosas, a mediados de junio Antofagasta Minerals recibió la noticia de parte de AES Gener de que ellos habían sido los favorecidos en la negociación, debido a los términos que ofrecía. A eso, dicen cercanos, se suma que la eléctrica vería con buenos ojos las espaldas que ofrece el grupo Luksic y que se firmará un contrato de venta de energía, lo que le da viabilidad al proyecto.
Fondos para Antucoya
Por su parte, el brazo minero de los Luksic también negocia conseguir otros US$ 600 millones, pero esta vez para su proyecto Antucoya. En este caso, conversaría con varios bancos extranjeros, ninguno local, incluyendo entidades asiáticas. Este proceso podría cerrarse en unas seis semanas.
Saludos
Rodrigo González Fernández
Diplomado en "Responsabilidad Social Empresarial" de la ONU
Diplomado en "Gestión del Conocimiento" de la ONU
- PUEDES LEERNOS EN FACEBOOK
- Siguenos en twitter: @rogofe47Chile
HTTP://consultajuridica.blogspot.com
http://el-observatorio-politico.blogspot.com
http://lobbyingchile.blogspot.com
http://calentamientoglobalchile.blogspot.com
http://respsoem2.blogspot.com
CEL: 93934521
Santiago- Chile
Soliciten nuestros cursos de capacitación y consultoría en GERENCIA ADMINISTRACION PUBLICA -LIDERAZGO - GESTION DEL CONOCIMIENTO - RESPONSABILIDAD SOCIAL EMPRESARIAL – LOBBY – COACHING EMPRESARIAL-ENERGIAS RENOVABLES , asesorías a nivel nacional e internacional y están disponibles para OTEC Y OTIC en Chile
No hay comentarios.:
Publicar un comentario